JS 이야기/Open AI

AI, 메타 구글 TPU 임대 계약 엔비디아 독주 깨질까

JS JEON 2026. 10. 14. 00:47

 

 

안녕하세요, JS입니다.

 

메타가 구글의 AI 반도체 TPU를 빌려 쓰는 계약을 맺었다는 보도가 나온 지 어느덧 여덟 달이 지났습니다.

계약 규모는 수십억 달러, 기간은 다년간이라고 전해졌습니다.

당시에는 엔비디아 중심 질서에 균열이 생겼다는 평가가 쏟아졌는데, 그 뒤로 무엇이 확인됐고 무엇이 아직 확인되지 않았는지는 정리된 곳이 많지 않습니다.

 

오늘은 이 계약의 내용을 다시 짚고, 독자분들이 가장 궁금해하실 두 가지를 확인된 자료로 따져 보겠습니다.

하나는 메타의 자체 칩 '올림푸스' 개발 중단이 확정된 사실인가 하는 점이고, 다른 하나는 이 임대 계약이 구글 클라우드 매출에 언제부터 반영되는가 하는 점입니다.

확인하지 못한 부분은 못 했다고 분명히 적겠습니다.

✅ 핵심 요약 먼저 짚고 가겠습니다

  • 계약 내용 : 메타가 구글 TPU를 임대하는 수십억 달러 규모, 다년간 계약 (미국 IT 매체 디인포메이션이 2026년 2월 26일 현지시간 보도)
  • 용도 : 새 AI 모델 개발, 즉 학습용
  • 추가 논의 : 이르면 내년부터 TPU를 메타 데이터센터에 직접 들이는 방안도 논의 중이라는 보도
  • 올림푸스 중단 : 보도는 '중단' 또는 '취소'로 전했지만 메타는 인정하지 않았음. 확정된 사실로 보기는 어려움
  • 매출 반영 시점 : 제가 확인한 자료에는 공개된 바 없음
  • 엔비디아 매출 10% 잠식 : 구글 클라우드 임원들의 전망으로 전해진 것이며, 공식 목표나 기한은 확인되지 않음
  • 참고 : 이 계약의 두 당사자가 공식 확인했다는 내용은 제가 읽은 기사에서 찾지 못했음

1. 어떤 계약으로 알려졌나

구분 보도된 내용

최초 보도 디인포메이션, 2026년 2월 26일(현지시간)
국내 보도 2월 27일 (한국경제, AI타임스 등)
정보 출처 복수의 소식통 (신원 비공개)
규모 수십억 달러 (정확한 금액 미공개)
기간 다년간 (구체적 기간 미공개)
형태 임대
용도 AI 모델 학습
추가 논의 이르면 내년부터 메타 데이터센터에 TPU 직접 도입

 

여기서 짚어 둘 점이 있습니다.

이 계약은 양사가 직접 발표한 것이 아니라 언론 보도로 알려진 내용입니다.

제가 읽은 기사들에는 구글이나 메타가 계약을 공식 확인했다는 문장이 없었습니다.

또 하나는 시점입니다. 제가 확인한 한 매체의 5월 기사는 이 건을 두고 메타가 "협상에 들어갔다"고 표현해, 체결인지 논의 중인지에 대한 서술이 매체마다 달랐습니다.

이 글에서는 최초 보도와 국내 주요 매체가 쓴 "체결했다는 보도가 나왔다"를 기준으로 하되, 공식 확인이 없다는 점을 함께 기억해 두시기 바랍니다.

2. 왜 이 계약이 주목받았나

여기서부터는 사실과 제 해석을 구분해서 쓰겠습니다.

메타는 칩을 한 곳에서만 사지 않고 있습니다. 한국경제 보도에 따르면 메타는 같은 달에 엔비디아와 계약을 맺었고(2월 17일, 규모는 수백억 달러로 추정), AMD와도 파트너십을 체결했습니다(2월 24일, 1000억 달러 규모 칩으로 보도). 거기에 구글 TPU 임대가 더해진 모양입니다. 메타는 올해 AI 인프라에 1,350억 달러를 쓸 것으로 전망된다는 내용도 같은 기사에 나옵니다.

구글에게는 TPU가 내부용에서 외부 사업으로 넓어지는 계기입니다. 구글은 오래전부터 TPU를 자사 서비스에 써 왔는데, 이제 다른 대형 기술기업에도 공급하는 단계로 가고 있습니다. 앞서 앤트로픽이 최대 100만 개의 TPU를 쓰기로 했다는 보도(지난해 10월)가 있었고, 이번 메타 계약이 그 다음 사례로 받아들여졌습니다.

엔비디아 입장에서는 가격 협상력의 문제입니다. 이건 제 해석입니다. 대안이 실제로 존재한다는 사실만으로도 고객사가 협상에서 쓸 카드가 생깁니다. 한 영문 매체는 오픈AI가 TPU라는 대안이 있다는 점 때문에 엔비디아에서 약 30% 낮은 가격을 받았다고 보도했습니다. 다만 이 수치는 해당 매체가 인용한 것이어서 저는 직접 검증하지 못했습니다.

시장 전체 숫자도 참고할 만합니다. 올해 5월 톰스하드웨어가 정리한 바에 따르면 엔비디아의 AI 칩 시장 점유율은 약 70%입니다. 트렌드포스는 2026년 ASIC 기반 AI 서버 출하가 시장의 27.8%에 이를 것으로 전망했고, 맞춤형 ASIC 출하는 전년 대비 44.6% 늘어나는 반면 일반 GPU는 16.1% 늘 것으로 봤습니다. 이 27.8%가 대수 기준인지 금액 기준인지는 기사에 나와 있지 않습니다.

3. 올림푸스 개발 중단, 확정일까

결론부터 말씀드리면 "확정"이라고 하기 어렵습니다.

  • 보도 내용 : 디인포메이션 보도를 인용한 국내 기사들은 메타가 훈련용 칩 '올림푸스' 개발을 중단(취소)했고, 또 다른 설계 '아이리스'는 한 버전을 폐기했다고 전했습니다. 설계가 복잡하고 양산 위험이 크며, 소프트웨어 안정성이 엔비디아 제품만 못하다는 판단이 배경이라고 합니다.
  • 메타의 입장 : 같은 기사에 따르면 메타 대변인은 자체 칩 계획 중단을 인정하지 않았습니다. 대신 자체 칩 포트폴리오(MTIA)를 포함한 실리콘 투자를 이어 가겠다고 밝혔고, 올해 더 많은 내용을 공유하겠다고 했습니다.
  • 다른 자료 : 5월 톰스하드웨어 정리에는 올림푸스 언급과 취소 보도가 없었고, 메타가 MTIA 100과 200을 이미 내놓았으며 300에서 500은 2027년까지 배치를 목표로 공개했다고 나옵니다. 이미 수십만 개의 MTIA를 추론용으로 쓰고 있다는 내용도 있습니다.
  • 제목의 표현 : 한국경제 기사 제목도 '중단'이 아니라 '자체칩은 난관'이었습니다.

종합하면 이렇게 읽는 것이 안전합니다.

"가장 앞선 학습용 칩의 개발이 어려움에 부딪혔다는 보도가 있고, 메타는 자체 칩 전략을 접은 것은 아니라고 한다." 여덟 달이 지난 지금까지 제가 확인한 범위에서는 올림푸스 중단을 메타가 공식 확인했다는 자료는 없었습니다.

참고로 이 부분에서 기사들도 중단 시점이나 문서를 제시하지 않았습니다.

4. 구글 TPU 외부 사업은 어디까지 왔나

계약 이후 확인되는 구글 쪽 움직임을 정리합니다.

블랙스톤과의 합작법인 : 2026년 5월 18일(현지시간) 구글은 사모펀드 블랙스톤과 AI 클라우드 합작법인을 만든다고 발표했습니다. 블랙스톤이 50억 달러의 초기 자기자본을 내고 과반 지분을 갖습니다. 구글은 TPU 등 하드웨어와 소프트웨어, 기술 서비스를 공급합니다. 목표 용량은 2027년까지 500MW이고, 블랙스톤은 레버리지를 포함해 약 250억 달러 규모의 컴퓨팅 투자를 지원할 계획입니다. 엔비디아 칩으로 오픈AI와 앤트로픽 등에 컴퓨팅을 공급하는 코어위브의 경쟁자가 된다는 해석도 나왔습니다. 메타는 이 합작법인의 참여사로 언급되지 않았습니다. 즉 합작법인 설립은 이미 발표된 사안이며, 아직 "추진 중"으로 보기에는 시점이 지났습니다.

구글 클라우드 실적 : 알파벳은 올해 2분기(7월 22일 발표)에 클라우드 매출이 82% 늘었고 클라우드 수주 잔고가 5,140억 달러로 불었다고 밝혔습니다. 순다르 피차이 CEO는 "공급이 제약된 상태"라고도 했습니다. 다만 이 발표문에서 메타는 언급되지 않았고, TPU 임대 매출은 별도로 공개되지 않았습니다.

5. "엔비디아 매출 최대 10% 잠식"은 어디서 나온 말일까

이 숫자는 자주 인용되지만 출처를 따져 보면 조심해서 써야 합니다.

  • 뉴스1이 2025년 11월 28일에 보도한 내용으로, 발언 주체는 "구글 클라우드 임원들"입니다. 실명은 나오지 않습니다.
  • 임원들이 TPU 생태계 확산으로 엔비디아 연간 매출의 최대 10%를 확보할 수 있을 것으로 "내다봤다"는 서술이며, 구글의 공식 목표나 측정 기준이라는 설명은 기사에 없습니다.
  • 달성 시한도 언급되지 않았습니다.
  • 기사는 엔비디아의 올해 3분기 데이터센터 매출이 510억 달러 이상이라는 점을 들어, 10%면 연간 수백억 달러 규모라고 계산했습니다.

그러니 "내부 분석에 따르면 10% 잠식"이라는 표현보다는 "구글 클라우드 임원들이 최대 10%까지 가능하다고 내다봤다"가 정확합니다.

낙관적인 판매자 측 전망이라는 점도 감안해야 합니다.

엔비디아 쪽은 당시 자사가 업계보다 한 세대 앞서 있다는 입장을 밝혔습니다.

6. 임대 계약은 구글 클라우드 매출에 언제부터 반영될까

독자분들이 가장 궁금해하실 부분인데, 솔직히 공개된 답이 없습니다.

  • 최초 보도와 국내 기사 어디에도 매출 반영 시점은 나오지 않습니다.
  • 알파벳 2분기 실적 관련 CEO 발언에도 메타와 TPU 임대 매출 시점은 없습니다.
  • 계약 금액과 기간 자체가 비공개입니다.

여기서부터는 제 해석입니다. 임대 형태라면 사용량에 따라 기간에 걸쳐 매출로 잡히는 구조일 가능성이 높지만, 실제 회계 처리와 시작 시점은 확인할 방법이 없습니다.

투자 판단을 하신다면 다음 실적 발표에서 클라우드 수주 잔고와 TPU 관련 언급이 어떻게 달라지는지를 보시는 편이 낫겠습니다.

발표 일정은 알파벳 IR 페이지에서 확인하시기 바랍니다.

이 글은 투자 권유가 아니며, 투자 판단은 본인 책임입니다.

7. JS의 관전 포인트 (개인 의견입니다)

여기서부터는 제 개인 생각입니다.

이 사건을 '엔비디아 몰락'으로 읽는 것은 성급하다고 봅니다.

메타가 같은 달에 엔비디아와 가장 큰 계약도 맺었기 때문입니다.

다만 학습용 칩을 한 곳에만 의존하지 않겠다는 방향은 분명해 보입니다.

그래서 앞으로 볼 것은 세 가지라고 생각합니다.

  1. 직접 도입 여부 : 임대에서 끝나는지, 메타 데이터센터에 TPU를 직접 들이는지
  2. 자체 칩의 향방 : 메타가 올해 약속한 대로 자체 칩 관련 내용을 실제로 공유하는지
  3. 구글의 공급 능력 : 알파벳이 "공급 제약"이라고 밝힌 상황에서 외부 고객을 얼마나 받을 수 있는지

세 번째가 의외로 중요하다고 봅니다.

수요가 아무리 커도 공급이 막히면 매출로 이어지지 않기 때문입니다.

8. ❓ 자주 묻는 질문

Q. 메타와 구글의 TPU 계약은 공식 발표된 내용인가요?

디인포메이션 보도로 알려졌고, 제가 읽은 기사에는 양사의 공식 확인이 없었습니다.

 

Q. 계약 금액은 얼마인가요?

"수십억 달러"로만 전해졌고 정확한 금액과 기간은 공개되지 않았습니다.

 

Q. 메타가 자체 칩 개발을 포기했나요?

일부 개발 중단이 보도됐지만 메타는 인정하지 않았고, 실리콘 투자를 이어 가겠다고 밝혔습니다.

 

Q. 구글의 매출에 언제 반영되나요?

공개된 자료가 없습니다. 실적 발표에서 관련 언급이 나오는지 확인해야 합니다.

 

Q. 엔비디아 매출이 실제로 10%나 줄어드나요?

구글 클라우드 임원들의 전망으로 전해진 숫자일 뿐, 공식 목표나 시한은 확인되지 않았습니다.

정리하면 메타와 구글의 TPU 임대 계약은 "엔비디아 일극 체제에 균열이 갔다"는 신호로 읽히지만, 계약 자체가 보도에 의존하고 있고 매출 시점과 올림푸스 중단은 아직 확인되지 않았습니다.

확정된 사실과 보도, 전망을 구분해서 보는 눈이 필요한 이슈입니다.

이 글을 읽으시고 AI 칩 시장의 흐름이 어떻게 이어질지 궁금하시다면, 후속 소식이 확인되는 대로 이어서 정리하겠습니다.

의견이 있으시면 댓글로 남겨 주세요.

오늘도 끝까지 읽어주셔서 감사합니다.

📌 참고 링크 모음

반응형
저작자표시 비영리 변경금지 (새창열림)